Компания: Торговая компания, выручка 400 млн руб., собственный капитал – 100 млн руб.,
планирует приобрести производственную компанию за 400 млн руб. У покупателя только 10% собственных средств. Клиент безрезультатно обращался  более чем в 10 банков, нужно отметить, что торговая компания и планируемая к приобретению компания находятся в прибыли только по 2020 году (ранее производственная компания более 2 лет находилась в убытках). Кейс достаточно сложный, что связанно с несколькими факторами: длительный горизонт риска (5 лет), недостаток экспертизы в инвестиционных блоках банков. Общение происходило зачастую как, «слепого с глухим»:  банки просят доказать от покупателя, что он справится с развитием двух направлений, дополнительно опасаясь скрытых обязательств. При этом стандартом собственных вложений в проект для банков
являются минимум 20%. Клиент планировал привлечь 360 млн. руб., т.к. имел 40 млн. собственных средств.
Задача: После проведения переговоров и изучения ситуации, был проведен финансовый анализ Due Diligence приобретаемого предприятия, на предмет юридических, финансовых и налоговых рисков для покупателя (например: покупатель после сделки купли-продажи и смены акционеров, может столкнуться с рисками ранее проводимой налоговой оптимизации, доначислением многомиллионных штрафов, либо рисками семейных конфликтов родственников бывших собственников.
После проведения тщательного анализа были подготовлены финансовые модели развития по нескольким сценариям: пессимистичный, реалистичный, оптимистичный. Сделка
структурирована с учетом Бизнес-Плана, CF для акционеров и потенциальных инвесторов/банков. Далее проведена работа с кредиторами и доказана инвестиционная привлекательность сделки.
Итог:
Сделка структурирована по следующей концепции:
Банк финансирует полный объем на 5 лет, а именно 400 млн руб., погашение основного долга с 7- го месяца, по графику с учетом сезонности, 10% от собственника – приобретается вексель, как дополнительный залог, залог приобретаемой фабрики. Кредитная линия одобрена банком в полном объеме.